WWW.PDF.KNIGI-X.RU
БЕСПЛАТНАЯ  ИНТЕРНЕТ  БИБЛИОТЕКА - Разные материалы
 

«Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Уважаемые акционеры, клиенты и партнеры! ...»

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках,

процедурах их оценки, управления рисками и капиталом

по состоянию на 01.07.2014

Уважаемые акционеры, клиенты и

партнеры!

Представляю Вашему вниманию отчет,

содержащий информацию об управлении и

оценке рисков банковской Группы

Газпромбанка за первое полугодие 2014 года.

Данный отчет подготовлен впервые и соответствует требованиям Указания

Банка России от 25.10.2013 № 3080-У «О формах, порядке и сроках раскрытия головными кредитными организациями банковских групп информации о принимаемых рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом».

Газпромбанк – головной банк Группы - на протяжении многих лет является одним из крупнейших игроков российского банковского сектора. Ядро нашего бизнеса - кредитование корпоративных клиентов. Банк обслуживает около 45 тысяч юридических лиц, включающих системообразующие предприятия базовых отраслей российской экономики. Поддержание высокого уровня финансовой стабильности является одной из основополагающих целей нашей деятельности. Достижение данной цели, возможно, в том числе, благодаря внедрению передовых практик управления рисками.

В этой связи особое значение приобретает система риск-менеджмента как необходимый элемент корпоративного управления и инструмент планирования бизнеса, позволяющий принимать экономически обоснованные решения с учетом баланса рисков и доходности, обеспечивать устойчивый рост активов и стабильность финансового результата.



За прошедшие полгода российской экономике в силу объективных причин пришлось столкнуться с рядом вызовов. Тем не менее, Банк сумел достичь основных целей, поставленных акционерами, обеспечить приемлемый рост бизнеса и сохранить стабильность, что подтверждается высокими рейтингами международных рейтинговых агентств.

Группа постоянно ведет работу по внедрению передовых подходов к управлению рисками и капиталом. Представляемый Отчет является ещж одним шагом в направлении внедрения методологии и принципов Базель II и III, позволяющих повысить эффективность системы управления рисками и обеспечить принятие своевременных шагов по снижению негативного влияния принимаемых рисков на банковскую Группу.

Надеюсь, что данный Отчет послужит свидетельством прозрачности общего подхода к управлению рисками Группы Газпромбанка.

С уважением, Заместитель Председателя Правления ГПБ (ОАО) О.М. Ваксман Содержание Сведения общего характера о деятельности банковской Группы

1.

Информация об экономической среде.

2.

Организация управления рисками в Группе

3.

Процедуры контроля со стороны органов управления.

3.1.

Описание политики в области оплаты труда.

3.2.

Информация о принимаемых Группой рисках и процедурах их оценки.

4.

Кредитный риск.

4.1.

Анализ кредитного риска по видам активов и контрагентам.

4.1.1.

Анализ кредитного риска по производным финансовым инструментам.........29 4.1.2.

Анализ кредитного риска в разрезе отраслей, географических регионов и 4.1.3.

сроков погашения.

Анализ качества активов и резерва на возможные потери.

4.1.4.

Анализ влияния обеспечения на величину резерва на возможные потери......33 4.1.5.

Рыночный риск

4.2.

Процентный риск.

4.2.1.

Валютный риск.





4.2.2.

Ценовые риски.

4.2.3.

Анализ требований к капиталу для покрытия рыночного риска.

4.2.4.

Операционный риск.

4.3.

Риск ликвидности.

4.4.

Информация о величине и достаточности капитала Группы.

5.

Состав располагаемого капитала Группы.

5.1.

Оценка достаточности регуляторного капитала Группы.

5.2.

Анализ взвешенных по риску активов.

5.3.

Требования к регуляторному капиталу с учетом обеспечения.

5.4.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

1. Сведения общего характера о деятельности банковской Группы.

Банковская Группа Газпромбанка осуществляет свою деятельность с 1994 года и представляет собой одну из крупнейших банковских групп в России, как по общему количеству участников, так и по суммарному обороту финансово-хозяйственной деятельности.

Состав банковской Группы для данного отчета определяется в соответствии со статьей 4 Федерального Закона от 02.12.1990 №395-1-ФЗ «О банках и банковской деятельности» и Международными стандартами финансовой отчетности (далее – МСФО).

Основной объем деятельности Группы осуществляется на территории Российской Федерации.

Головной организацией Группы является «Газпромбанк» (Открытое акционерное общество) (далее – ГПБ (ОАО)).

ГПБ (ОАО) – один из крупнейших универсальных финансовых институтов России.

Предоставляет широкий спектр банковских, финансовых, инвестиционных продуктов и услуг корпоративным и частным клиентам, финансовым институтам, институциональным и частным инвесторам.

Банк обслуживает ключевые отрасли российской экономики – газовую, нефтяную, атомную, химическую и нефтехимическую, черную и цветную металлургию, электроэнергетику, машиностроение и металлообработку, транспорт, строительство, связь, агропромышленный комплекс, торговлю и другие отрасли.

Розничный бизнес также является стратегически важным направлением деятельности Банка, и его масштабы последовательно увеличиваются.

ГПБ (ОАО) занимает сильные позиции на отечественном и международном финансовых рынках, являясь одним из российских лидеров по организации и андеррайтингу выпусков корпоративных облигаций, управлению активами, в сфере частного банковского обслуживания, корпоративного финансирования и других областях инвестиционного банкинга.

Помимо ГПБ (ОАО) в состав банковской Группы включаются также компании, находящиеся под контролем или существенным влиянием ГПБ (ОАО). Контроль и значительное влияние определяются в соответствии с подходами, закрепленными Международными стандартами финансовой отчетности, признанными на территории Российской Федерации.

Характерной особенностью банковской Группы является наличие значительного количества участников, осуществляющих экономическую деятельность по различным направлениям.

ОАО "УРАЛХИММАШ"

Приведенные ниже компании являются основными участниками Группы:

Дочерние банки – в данную группу компаний входят:

«Кредит Урал Банк» открытое акционерное общество, o Акционерный Банк «ГПБ-Ипотека» (Открытое акционерное общество), o o Gazprombank (Switzerland) Ltd, Закрытое акционерное общество «АРМЯНО-РОССИЙСКИЙ ЭКСПОРТНОo

ИМПОРТНЫЙ БАНК - ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА»,

GPB International S.A (Великое Герцогство Люксембург);

o

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

–  –  –

Группа Газпром-Медиа включает в себя ряд медийных компаний, осуществляющих свою деятельность по следующим направлениям: телерадиовещание, реклама, издательская деятельность, производство фильмов и их прокат.

Наиболее существенные участники данной группы:

Открытое акционерное общество "Газпром-Медиа Холдинг", o Открытое акционерное общество "Телекомпания Нтв", o Открытое акционерное общество "Нтв-Плюс", o Открытое акционерное общество "Тнт-Телесеть".

o

–  –  –

Группа Газпромбанк Лизинг – является лидером лизингового рынка в сфере нефтегазового оборудования, железнодорожных перевозок, горнодобывающей техники и грузового транспорта.

Наиболее значимыми участниками данной группы являются:

Закрытое акционерное общество "Газпромбанк Лизинг", o Общество с ограниченной ответственностью "Газпромбанк Лизинг", o Закрытое акционерное общество "Гпбл-Саранск", o Общество с ограниченной ответственностью "Гпбл".

o Банковская Группа ежеквартально составляет консолидированную финансовую отчетность в соответствии со статьей 2 Федерального Закона от 27.07.2010 № 208-ФЗ «О консолидированной финансовой отчетности».

Состав участников банковской Группы совпадает как при составлении консолидированной финансовой отчетности по МСФО, так и раскрытии информации о рисках на консолидированной основе.

В то же время, существует разница в перечне консолидируемых участников Группы при составлении МСФО-отчетности и при составлении информации о рисках на консолидированной основе.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

Основные причины различий в указанных периметрах консолидации следующие:

В периметр консолидации отчета по рискам включаются компании – участники банковской Группы с учетом ограничений, установленных п. 1.2. Указания Банка России от 25.10.2013 № 3090-У «О расчете величины собственных средств (капитала), обязательных нормативов и размеров (лимитов) открытых валютных позиций банковских групп».

Таким образом, в периметр консолидации включаются существенные компании, осуществляющие финансовое посредничество, вспомогательную деятельность в сфере финансового посредничества и предоставление прочих видов услуг, если они предоставляются в целях обеспечения деятельности участников банковской Группы.

В периметр консолидации отчета по рискам не включаются страховые организации, компании, осуществляющие нефинансовые операции (например, указанные выше компании, входящие в группу промышленных компаний и группу Газпром-Медиа, включаются в отчет по рискам в качестве вложений в уставные капиталы), компании, осуществляющие вложения в долевые ценные бумаги промышленного сектора (с долей более 20%), вновь созданные компании, финансово-хозяйственная деятельность которых еще не началась на отчетную дату.

В периметр консолидации МСФО включаются отчетные данные всех участников банковской Группы, в случае, если их финансовые показатели являются существенными для консолидированной МСФО-отчетности в целом.

Критерии существенности, на основании которых формируется периметр консолидации отчета по рискам и МСФО, являются одинаковыми.

В частности, для целей отчета по рискам данные участника Группы признаются существенными и включаются в периметр консолидации, если показатели превышают следующие количественные пороги существенности:

Размер инвестиции в капитал участника Группы больше или равен 970 000 тыс.руб.

Сумма кредита, по которому предмет залога составляет более 20% уставного капитала участника Группы или превышает 970 000 тыс.руб.

Чистые активы (собственные средства) участника Группы больше или равны 970 000 тыс.руб.

Всего активы или всего обязательства участника Группы больше или равны 3 800 000 тыс.руб.

Чистая прибыль (убыток) участника Группы больше или равна 1 800 000 тыс.руб.

В периметр консолидации отчета по рискам включаются отчетные данные только отдельных участников банковской Группы, в то время как в периметр консолидации МСФО могут включаться отчетные данные дочерних холдингов, что в свою очередь

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 может повлиять на уровень существенности при принятии решения о включении отчетных данных в периметр консолидации.

На следующей схеме представлена структура банковской Группы для составления данного отчета:

–  –  –

Если не указано иное, все финансовые показатели, приведенные в настоящем отчете по рискам, определены, на основе консолидированной пруденциальной отчетности по Российским правилам бухгалтерского учета, составляемой в соответствии с Указанием Банка России № 3090-У и Указанием Банка России от 12.11.2009 года № 2332-У «О перечне, формах и порядке составления и представления форм отчетности кредитных организаций в Центральный банк Российской Федерации» (далее – Указание Банка России № 2332-У).

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Сведения об общем количестве участников банковской Группы и о числе консолидируемых и неконсолидируемых участников банковской группы для целей настоящего отчета по рискам по состоянию на 01.07.2014, представлены в следующей таблице:

–  –  –

Всего компаний, входящих в банковскую Группу, включая головную кредитную организацию банковской Группы в том числе:

Консолидируемые участники банковской Группы Участники банковской Группы, зарегистрированные в форме паевых инвестиционных фондов и не являющиеся юридическими лицами

–  –  –

Участники банковской Группы, учрежденные в форме паевых инвестиционных фондов и не имеющие статус юридического лица в соответствии с пунктом 1 Статьи 10 Федерального Закона от 29 ноября 2001 года № 156-ФЗ «Об инвестиционных фондах», не включаются в перечень консолидируемых участников по методу полной консолидации.

По таким участникам не составляются формы консолидированной бухгалтерской отчетности.

В целях составления настоящего отчета по рискам производится замещение справедливой стоимости Паевого инвестиционного фонда в регистрах учета участника Группы-владельца пая, конечными активами (имуществом, составляющим паевой фонд) из манифеста (отчета) управляющей компании.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Большинство неконсолидируемых участников банковской Группы не ведут деятельность в сфере финансового посредничества (более 70%). Наиболее существенные неконсолидируемые участники представлены компаниями группы Газпром-Медиа и Группы промышленных компаний.

В состав неконсолидируемых участников Группы, осуществляющих финансовую деятельность, включаются компании, не оказывающие существенного влияния на показатели Группы.

Одним из неконсолидируемых участников банковской Группы является страховая компания. Текущая (справедливая) стоимость вложений Группы в уставный капитал данного участника составляет 8 560 млн.руб.

Наиболее существенным участником банковской Группы, отчетные данные которого были включены в периметр консолидации отчета по рискам, является «Газпромбанк» (Открытое акционерное общество). Доля капитала данного участника в составе капитала банковской Группы составляет 95%.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

2. Информация об экономической среде.

В первом полугодии 2014 г. рост экономики России оставался незначительным. В первом квартале годовой рост физического объема ВВП составил 0,9%. Индекс промышленного производства по отношению к первому полугодию 2013 г. вырос на 1,5%, индекс предпринимательской уверенности вырос с -8% в декабре до -3%.

Внешнеэкономические условия не способствовали быстрому экспортному росту. В среднем за полугодие стоимость нефти марки Urals составила 107,8 долл./барр. (108,3 в 2013 г.). Несмотря на это, в январе-мае наблюдалось небольшое увеличение объема экспорта (на 2% больше, чем в 2013 г.), благодаря росту экспорта топливноэнергетических товаров. Вместе со снижением объема инвестиционного импорта, это привело к росту сальдо торгового баланса на 14,1% по отношению к первым пяти месяцам 2013 г.

Реальные доходы населения в первом полугодии были на 0,2% меньше, чем год назад. Существенный вклад в это снижение внесло замедление индексации доходов в государственном секторе экономики, вкупе с сохранением низкого роста доходов в частном секторе. Несмотря на стагнацию доходов, индексы потребительских ожиданий восстановились после снижения в первом квартале и достигли среднего уровня 2012-2013 гг.

Рубль за первый квартал девальвировал на 9%, снизившись с 32,7 до 35,7 руб./долл.

Девальвация рубля стимулировала компании к конвертации сбережений в валюту и привлекла на рынок спекулянтов. Это вынудило Банк России прибегнуть к массированным валютным интервенциям, превысившим за январь-апрель 44 млрд. долл., а также повысить в начале марта ключевую ставку на 1,5 процентных пункта. С конца марта началось возвратное укрепление рубля (курс к доллару США, достиг к концу 2 квартала 33,6 руб./долл.)

–  –  –

08.2013 10.2013 11.2013 12.2013 01.2014 02.2014 03.2014 04.2014 05.2014 06.2014 07.2014

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Девальвация рубля и рост стоимости продовольствия способствовали ускорению потребительской инфляции – к апрелю она достигла 7,3%. Это поставило под угрозу достижение инфляционного ориентира Банка России по итогам года (5%, плюс-минус 1,5 процентных пункта) и привело к новому повышению ключевой ставки на 0,5 процентных пункта. Однако в краткосрочной перспективе рост ключевой ставки не привел к замедлению инфляции, к концу полугодия достигшей 7,8%.

Сезонно-сглаженные показатели потребительской инфляции, %, г/г.

–  –  –

12.2013 01.2014 02.2014 07.2013 08.2013 09.2013 10.2013 03.2014 04.2014 05.2014 06.2014 Несмотря на увеличение нестабильности на финансовых рынках, банковская система лишь незначительно замедлила рост. К концу июня годовой прирост объема кредитного портфеля составил 17,4% (20,1% в июне 2013 г.). Объем кредитов населению попрежнему рос несколько быстрее портфеля в целом (20,9%), однако этот рост продолжал замедляться. Продолжала расти и доля просроченных кредитов (с 4,7% в декабре до 5,3%)

– насыщение рынка потребительского кредитования и замедление доходов населения сделали выдачу новых кредитов более рискованными. Уровень достаточности капитала несколько снизился, но остался на безопасном уровне 12,8%, при этом наименьшим (12,4%) он был у крупнейших банков, имеющих диверсифицированные портфели активов и стремящихся снизить издержки на капитал.

Спрос банков на ликвидность остался высоким. Объем кредитных аукционов Банка России по предоставлению ликвидности, обеспеченной активами или поручительствами, вырос с 880 млрд руб. в первом квартале до 1685 млрд руб. во втором.

В конце марта 2014 г. рейтинговые агентства Fitch Ratings и Standart & Poor’s изменили прогнозы по суверенному рейтингу России со «стабильного» на «негативный», а Moody’s Investors Service поставило рейтинги страны на негативный пересмотр. Свои рейтинговые действия агентства обосновали обострением геополитических рисков и возможными негативными последствиями введения санкций для экономики России.

25 апреля 2014 г. Standard & Poor’s понизило долгосрочные рейтинги Российской Федерации с «ВВВ» до «ВВВ-» в иностранной валюте и с «ВВВ+» до «ВВВ» в национальной валюте с «негативным прогнозом». В качестве основных причин агентство указало существенный отток капитала из страны, что привело к значительному ухудшению условий внешнего финансирования. Агентство рассматривает данный фактор как риск, оказывающий влияние на перспективы экономического роста России.

27 июня 2014 г. Moody’s Investors Service изменило «негативный пересмотр» на «негативный» прогноз.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Глобальная макроэкономическая обстановка по-прежнему остается неустойчивой.

Наиболее важными могут оказаться следующие риски:

Ведущие экономики демонстрируют неустойчивый экономический рост, существенно замедлились темпы роста развивающихся стран, что может усиливать волатильность колебаний на ресурсных рынках и формировать негативные ожидания инвесторов. Постепенное сворачивание программ монетарного стимулирования ФРС в 2014 г. может негативно сказаться на балансовой стоимости долговых бумаг и привести к повышенной волатильности долгового рынка. Сохранение существенной волатильности на мировых финансовых рынках будет способствовать сохранению высокой неопределенности параметров привлечения при размещении ценных бумаг, что будет сдерживать объемы внешнего фондирования российских заемщиков.

Сокращение спроса на основные ресурсы в европейских странах и замедление роста спроса со стороны Китая оказывают понижающее давление на цены энергоносителей и негативное влияние на инвестиционную активность российских экспортеров.

Замедление темпов роста экономики может привести к ухудшению состояния заемщиков нефинансового сектора и населения.

В 2014-2016 гг. проводимая Банком России консервативная денежная политика будет способствовать замещению дешевых внешних и государственных ресурсов дорогостоящими клиентскими.

Опережающий рост кредитного портфеля банков приводит к долгосрочному снижению норматива достаточности капитала (норматив Н1.0). Это негативно влияет на надежность банковской системы в условиях потенциального увеличения рисков по кредитам населению и снижения рентабельности до формирования резервов.

Волатильность курса рубля, вызванная сокращением счета текущих операций и политикой перехода Банка России к режиму таргетирования инфляции, может сказаться на стоимости привлечения и размещения капитала, а также краткосрочных показателях деятельности.

Рост политической напряженности и ограничение доступа к долгосрочному финансированию в ЕС и США, могут привести к удорожанию иностранных заимствований в среднесрочной перспективе.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

3. Организация управления рисками в Группе.

Группа имеет многоуровневую организационную структуру управления рисками.

Управление рисками в Группе осуществляется Правлением ГПБ (ОАО) под контролем Совета директоров ГПБ (ОАО), а также органами управления участников банковской Группы.

На следующей диаграмме представлена общая организационная структура органов управления ГПБ(ОАО):

–  –  –

Председатель Правления, являясь единоличным исполнительным органом, выполняет одновременно функции Председателя коллегиального исполнительного органа – Правления Банка

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Помимо основных органов управления Группы, важную роль в системе управления рисками играют Комитеты и Комиссии при Председателе Правления и Правлении ГПБ (ОАО).

При реализации политики управления рисками Председателю Правления ГПБ (ОАО) и Правлению ГПБ (ОАО) оказывают поддержку следующие ключевые Комитеты и

Комиссии по управлению и контролю рисков:

Кредитный комитет (включая кредитные комитеты филиалов ГПБ (ОАО)) и Инвестиционный комитет несут ответственность за принятие решений в отношении операций, подверженных кредитному риску. Полномочия и ответственность каждого комитета в отношении операций определяются параметрами этих операций.

Кредитные комитеты филиалов действуют в пределах установленных лимитов на принятие соответствующих решений.

Комитет по управлению активами и пассивами (КУАП) принимает решения по оперативному управлению структурой активов и пассивов с целью поддержания достаточного уровня ликвидности, обеспечения оптимального уровня принимаемых рыночных рисков, обеспечения соблюдения обязательных нормативов, установленных Банком России и максимизации рентабельности.

Комиссия по рискам операций на финансовых рынках и операционным рискам принимает решения по вопросам оперативного управления рыночными и операционными рисками, развития и совершенствования методологии управления операционными рисками, совершенствования системы лимитирования, контроля и мониторинга рыночных рисков, внедрения моделей, процедур и систем, обеспечивающих соответствие требованиям регулирующих органов, связанных с внедрением стандартов Базель II и III в Российской Федерации.

Комитет по стратегии рассматривает результаты стратегического анализа бизнеса, прогнозов и условий стратегического развития Группы; вырабатывает для Правления ГПБ (ОАО) рекомендации по стратегии развития Группы с учетом пруденциальных ограничений, установленных Банком России; рассматривает планы реализации основных направлений развития и стратегий отдельных направлений бизнеса Группы; производит оценку результатов выполнения стратегии развития Группы и стратегий отдельных направлений бизнеса.

Комитет по корпоративному управлению и вознаграждениям, в сферу ответственности которого входят: развитие системы корпоративного управления с учетом требований Банка России, других государственных регулирующих органов и лучших мировых практик (включая рекомендации Базельского комитета); развитие организационной структуры и штатного состава ГПБ (ОАО); обеспечение эффективности бюджета административно-хозяйственных расходов ГПБ (ОАО) и Группы Газпромбанка; совершенствование управления персоналом, оплаты труда и мотивации работников.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 На следующей диаграмме представлена организационная структура Комитетов, созданных при Председателе Правления и Правлении ГПБ (ОАО):

–  –  –

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Организационная структура управления рисками разграничивает функции, полномочия и области ответственности между органами управления и подразделениями по управлению рисками на уровне Группы и на уровне участников банковской Группы:

Совет директоров утверждает общую политику по управлению рисками, а также соответствующий уровень Аппетита к риску.

Правление, Председатель Правления и соответствующие Комитеты и Комиссии обеспечивают всесторонний контроль за управлением рисками, связанными с деятельностью Группы в целом, а также отслеживают уровень текущего риска на ежеквартальной основе и принимают решения по управлению рисками.

Блок риск-менеджмента обеспечивает управление основными рисками на основании разработанных стандартов, моделей и процедур, а также ответственен за эскалацию существенных рисков Председателю Правления, Правлению и соответствующим Комитетам и Комиссиям.

Структурные подразделения, входящие в Блок риск-менеджмента, ответственны за текущий контроль, мониторинг уровня рисков и оценку рисков по осуществляемым операциям, централизацию страхования рисков, мониторинг и прогнозирование достаточности экономического капитала, координацию внедрения принципов Базель II и III.

В отношении операций, осуществляемых филиалами ГПБ (ОАО), Группа передает права принятия решений локальным/децентрализованным подразделениям по управлению рисками, которые действуют в соответствии с централизованными принципами управления рисками.

В банках Группы функционируют независимые подразделения, осуществляющие оценку, мониторинг и эскалацию рисков на основании общегрупповых подходов к управлению рисками и коллегиальные органы (комитеты), принимающие решения по несущим риски операциям.

Отдельное подразделение в составе Блока риск-менеджмента, осуществляет мониторинг и анализ рисков банков Группы, функциональную координацию подразделений риск-менеджмента банков, а также оказывает методологическую и консультационную поддержку.

Эффективное выполнение вышеперечисленных задач органами управления невозможно без соответствующей информационно-технологической поддержки и обеспечения своевременной и качественной информацией о факторах и источниках риска.

В связи с этим Группа постоянно развивает и адаптирует информационные системы по управлению рисками, средства оценки, процессы и процедуры, в зависимости от роста объемов операций, структуры и уровня приемлемого риска.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Особенности управления рисками неконсолидируемых участников Группы.

Функции управления рисками участников банковской Группы, отчетные данные которых не включаются в состав консолидированных показателей отчета по рискам Группы (далее – неконсолидируемые участники Группы), осуществляются менеджментом данных компаний и координируются на уровне банковской Группы.

В частности, управление рисками в группе Газпром-Медиа осуществляется ее финансовым подразделением. Департаменты казначейства неконсолидируемых участников банковской Группы, входящих в данную группу компаний определяют, оценивают и обеспечивают защиту от кредитных и рыночных рисков в соответствии с политикой, утвержденной управляющими органами каждого участника. Управление риском ликвидности осуществляется бизнес-подразделениями участников Группы в соответствии с утвержденными политиками по управлению рисками.

3.1. Процедуры контроля со стороны органов управления.

В соответствии с Политикой управления рисками на всех уровнях организационной структуры банковской Группы осуществляется контроль функционирования системы управления рисками. Контрольные процедуры встроены в операционные процессы участников Группы.

В процессе контроля участвуют следующие подразделения:

Совет директоров, Председатель Правления и Правление ГПБ (ОАО).

Совет директоров, Председатель Правления и Правление участников банковской Группы (далее – высшие органы управления).

Подразделение в составе блока риск-менеджмента ГПБ (ОАО), координирующее управление рисками банков Группы.

Подразделения по управлению рисками участников банковской Группы.

Подразделения, осуществляющие общую координацию деятельности участников банковской Группы.

Подразделения внутреннего контроля / аудита банковской Группы.

Ниже представлено более детальное описание роли каждого из вышеперечисленных подразделений:

1) Контроль со стороны Совета директоров, Председателя Правления и Правления ГПБ (ОАО) осуществляется на основании результатов анализа риск-отчетности, отражающей уровень рисков Группы.

Совет директоров, Председатель Правления и Правление контролируют соответствие профиля рисков Группы стратегическим параметрам е деятельности и установленным уровням Аппетита к риску, а также достаточность собственного капитала, который может быть использован для покрытия как ожидаемых, так и непредвиденных потерь от реализации рисков.

Контроль соблюдения процедур по управлению рисками в организациях, являющихся участниками банковской Группы, осуществляется Правлением ГПБ (ОАО) на основании рассмотрения отчетов подразделений, осуществляющих функции внутреннего контроля / аудита Группы, содержащих обобщенную и систематизированную информацию о выявленных фактах нарушений установленных требований по управлению рисками.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

2) Контроль со стороны высших органов управления участников банковской Группы.

На основании регулярных отчетов о рисках высшие органы управления участников банковской Группы контролируют соответствие установленным ограничениям как уровня совокупного риска, так и отдельных типов рисков.

3) Контроль со стороны подразделения, координирующего управление рисками банковской Группы и подразделений управления рисками участников банковской Группы.

В рамках данной задачи проводится мониторинг текущего уровня риска Группы и анализ фактических потерь, понесенных в результате реализации рисков различных типов.

4) Контроль со стороны подразделений, осуществляющих общую координацию деятельности участников банковской Группы.

В рамках этой задачи данные подразделения осуществляют контроль вынесения на рассмотрение Советов директоров участников банковской Группы вопросов, обеспечивающих исполнение решений в области управления рисками, принимаемых Советом директоров и Правлением ГПБ (ОАО), в том числе связанных с утверждением стратегических параметров системы управления рисками и ограничений на уровень рисков.

5) Контроль со стороны подразделений внутреннего контроля/аудита Группы.

Подразделения, осуществляющие функции внутреннего контроля/аудита Группы, в рамках своих полномочий и функциональных обязанностей контролируют соблюдение требований по управлению рисками и установленных ограничений на уровень риска в организациях, являющихся участниками банковской Группы.

Контрольные процедуры системы управления рисками встроены в операционные процессы участников Группы и формализованы в соответствующих нормативных документах, последующий контроль соблюдения требований которых обеспечивается функцией внутреннего контроля/аудита.

К таким процедурам, в частности, относятся следующие:

Контрольные процедуры в области обеспечения информационной безопасности (кроме физического контроля).

Во все процессы встраиваются процедуры контроля соблюдения требований достоверности, полноты и защиты собираемой, обрабатываемой и хранимой информации (включая конфиденциальную информацию). При построении процессов обеспечивается разделение прав доступа к данным.

Физический контроль.

Участники банковской Группы применяют единые подходы и политики по организации сохранности ценностей, находящихся на хранении в подразделениях, позволяющие предоставить руководству ГПБ (ОАО) достаточный уровень уверенности в обеспечении их сохранности, включая организацию контрольных процедур по их периодической сверке с учетными данными.

Контроль соблюдения принципа разделения полномочий.

На всех уровнях организационной структуры участников Группы применяется принцип разделения полномочий между должностными лицами, позволяющий снизить до приемлемого уровня риски, связанные с потенциальными конфликтами интересов или возможными злоупотреблениями.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

3.2. Описание политики в области оплаты труда.

ГПБ (ОАО), являясь головной кредитной организацией банковской Группы, проводит последовательную политику по разработке и реализации единых стандартов и процедур в части оплаты труда и мотивации персонала в организациях-участниках Группы, включая работников подразделений, принимающих решения, которые могут повлечь за собой дополнительные риски для Группы (подразделения, принимающие риски), а также работников подразделений, в функции которых входит контроль и оценка рисков (подразделения, контролирующие риски).

Формы и система оплаты труда работников устанавливаются Банком с учетом мнения профсоюзной организации. Размеры и порядок выплат заработной платы, стимулирующих и компенсационных выплат регулируются действующим законодательством Российской Федерации, Трудовым Кодексом РФ, а также регламентированы локальными нормативными актами Банка и организаций – участников Группы, в частности, решениями коллегиальных органов управления, Коллективным договором, Положением об оплате труда и мотивации персонала и др.

Структура оплаты труда персонала Банка состоит из фиксированной части, зависящей от квалификации, сложности выполняемой работы, уровня принимаемых решений, и нефиксированной части, зависящей от результатов деятельности.

Размер фиксированной части оплаты труда работников определяется с учетом рыночной конъюнктуры в зависимости от занимаемой должности, масштаба и характера принимаемой ответственности и рисков.

Для определения размеров нефиксированной части оплаты труда Банк применяет совокупность целевых финансовых показателей, фактические размеры премирования бизнес-подразделений ГПБ (ОАО) формируются с учетом финансовых результатов их деятельности, зафиксированных в управленческой отчетности Банка и учитывающих кредитные и рыночные риски, принимаемые подразделениями. Риски, не учтенные в финансовых результатах, принимаются во внимание руководством с использованием экспертной оценки. В случае получения негативного финансового результата Банк имеет право существенно сократить или аннулировать стимулирующие выплаты.

Уровни рисков, которым Банк подвергается в результате деятельности членов Совета директоров и членов Правления ГПБ (ОАО), также учитываются при распределении переменных выплат.

Порядок и принципы осуществления переменных выплат членам Совета директоров ГПБ (ОАО) утверждены решением общего собрания акционеров Банка и учитывают участие каждого члена Совета директоров в прибыли, рассчитанной по МСФО, и е приросте за истекший год.

Качественные показатели исполнения трудовых обязанностей влияют на размер оплаты труда всех работников. Для этих целей в Банке внедрена комплексная ежегодная процедура оценки персонала, позволяющая, с одной стороны, оценить степень достижения работниками поставленных руководством задач на год, а с другой – уровень развития профессиональных компетенций.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 В рамках Проекта по внедрению принципов Базель II и III на протяжении последних лет ГПБ (ОАО) ведет последовательную работу по приведению системы оплаты труда в соответствие с международной практикой:

в Банке функционирует комитет, рассматривающий в том числе вопросы совершенствования системы оплаты труда и мотивации персонала;

многие значимые решения в области вознаграждения отнесены к компетенции Совета директоров;

структура вознаграждения в целом соответствует основным требованиям международных принципов и стандартов;

часть стимулирующих выплат членам Правления и ключевым работникам ГПБ (ОАО) ежегодно откладывается с возможностью корректировки или невыплаты работнику отложенной части вознаграждения в случаях, закрепленных нормативными документами Банка;

оплата труда подразделений внутреннего контроля и управления рисками не зависит от показателей контролируемых подразделений, качество выполнения сотрудниками этих подразделений поставленных задач оценивается их руководством в рамках процедур регулярной оценки персонала и учитывается при определении размеров персональных вознаграждений.

С 01.01.2015 вступает в действие Инструкция Банка России от 17.06.2014 № 154-И «О порядке оценки системы оплаты труда в кредитной организации и порядке направления в кредитную организацию предписания об устранении нарушения в ее системе оплаты труда». В этой связи в ГПБ (ОАО) подготовлен и реализуется план мероприятий по развитию системы используемых показателей, внесению изменений в нормативные документы, затрагивающие полномочия и вопросы в области вознаграждения работников, в т.ч. принимающих риски, и работников контролирующих подразделений. В этой работе принимают непосредственное участие подразделения, осуществляющие функции мониторинга системы оплаты труда, внутреннего контроля и управления рисками, финансовый и юридический блоки Банка.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

4. Информация о принимаемых Группой рисках и процедурах их оценки.

Управление рисками лежит в основе банковской деятельности и является неотъемлемым элементом операционной деятельности Группы. Руководство и акционеры Группы рассматривают управление и контроль над рисками как важный аспект процесса управления и осуществления операций. Внедрение в корпоративную организацию функций управления и контроля рисков является непрерывным процессом. Группа устанавливает внутренние стандарты прозрачности информации в отношении рисков как основу для контроля, установления лимитов и управления рисками.

Процессы управления рисками регламентируются Политикой управления рисками, утверждаемой Советом директоров, которая устанавливает принципы организации системы управления рисками и закрепляет единые стандарты управления.

Для различных видов риска в банках Группы применяются соответствующие методики оценки, мониторинга и оперативного контроля величины и факторов риска.

Стратегической целью управления рисками является обеспечение финансовой устойчивости Группы.

Для оценки финансовой устойчивости используются показатели риска Группы и/или отдельных портфелей и/или направлений бизнеса. Целевой уровень финансовой устойчивости Группы обеспечивается установлением количественных и/или качественных ограничений на отдельные риски, а также на совокупный риск.

Совокупность установленных для данных показателей ограничений представляет собой Аппетит к риску, под которым понимается совокупный предельный размер рисков, который Группа готова принять для достижения целевых показателей доходности для акционеров.

В следующей таблице представлены основные целевые показатели Аппетита к риску:

–  –  –

При определении целевых показателей Аппетита к риску важную роль играет оценка достаточности располагаемого капитала для покрытия возможных ожидаемых и неожидаемых потерь, связанных с различными видами риска.

Процесс оценки достаточности капитала и принятия решений об управлении капиталом Группы основывается на применимых моделях по расчету необходимого экономического капитала, позволяющих количественно оценивать совокупный уровень В случае понижения рейтинга Российской Федерации – не ниже «-1» ступени от суверенного рейтинга.

Более подробная информация приводится в разделе 5 настоящего Отчета «Информация о величине и

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 риска в течение установленного временного горизонта, с учетом целевого уровня надежности. При расчете необходимого капитала учитываются существенные виды измеримых рисков, действию которых подвержена банковская Группа (в том числе кредитный, процентный, ценовой, валютный, операционный).

В процессе оценки необходимого капитала принимаются во внимание минимальные требования к объему располагаемого капитала, установленные Банком России, которые, в свою очередь, определяются минимально допустимыми значениями нормативов достаточности капитала, ограничивающими минимальный объем различных видов располагаемого капитала по отношению к активам Группы, взвешенным по уровню риска2.

Результатом оценки достаточности капитала является определение планового объема необходимого капитала, на основе которого определяются показатели Аппетита к риску.

В процессе планирования капитала возникает потребность ограничения объемов принимаемого риска на уровне отдельных бизнес-подразделений и центров прибыли для того, чтобы совокупный объем потребленного капитала, исходя из фактического уровня принятых рисков, не превысил запланированный показатель необходимого капитала, включенный в Аппетит к риску.

В этих целях плановый показатель необходимого капитала распределяется по направлениям бизнеса, центрам прибыли, видам рисков, портфелям и сделкам, путм установления лимитов капитала и/или объемов операций. Система лимитов регулируется соответствующими внутренними нормативными документами.

Помимо непосредственно показателей рисков в ходе финансового и стратегического планирования, учитывается также ожидаемый уровень доходности на распределенный капитал.

В целом обеспечение соблюдения показателей Аппетита к риску, в том числе достаточности экономического капитала, гарантирующего необходимый уровень надежности, является неотъемлемой частью процесса долгосрочного, среднесрочного и краткосрочного финансового планирования и мониторинга.

Помимо определения целевого уровня финансовой устойчивости, Аппетита к риску и планирования капитала, важной задачей является регулярный мониторинг и контроль системы управления рисками банковской Группы. Данная функция реализуется Департаментом внутреннего контроля, который подотчетен напрямую Совету директоров ГПБ (ОАО).

Система управления рисками охватывает, прежде всего, следующие наиболее значимые виды рисков:

кредитный риск, представляющий собой риск финансовых потерь, возникающих в результате неисполнения обязательств заемщиком или контрагентом;

рыночный риск, представляющий собой риск потерь, вызванных неблагоприятным изменением справедливых цен на финансовые активы, удерживаемые банковской Группой;

операционный риск, связанный с потерями в результате недостаточности или неэффективности внутренних процессов, действий персонала, сторонних лиц, ИТсистем, систем жизнеобеспечения либо влияния внешних факторов;

риск ликвидности, связанный с возможными убытками, обусловленными недостаточной сбалансированностью между финансовыми активами и финансовыми обязательствами Группы.

Более подробная информация приводится в разделе 5 настоящего Отчета «Информация о величине и достаточности капитала Группы».

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Существенность указанных рисков для деятельности Группы определяется особенностями бизнес-модели и направлениями развития Группы.

В Группе действует единая система, которая позволяет объединить методы управления рисками и усилить контроль за управлением рисками в отдельных организациях, входящих в банковскую Группу, а также соотносить общий профиль риска Группы с ее стратегическими целями и принимать решения с учетом факторов риска на уровне Группы, обеспечить эффективную систему взаимодействия подразделений при управлении рисками на всех операционных уровнях.

Следующая схема иллюстрирует роль Аппетита к риску в управлении:

–  –  –

Одной из задач менеджмента Группы является соблюдение баланса между обеспечением целевого уровня доходности бизнеса и поддержанием необходимого уровня финансовой устойчивости, выражающегося в соблюдении основных показателей Аппетита к риску.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

4.1. Кредитный риск.

Под кредитным риском понимается вероятность потерь банковской Группы в результате невыполнения договорных обязательств заемщиком или контрагентом.

Кредитный риск является наиболее существенным риском в деятельности банковской Группы. Это обусловлено тем, что основным бизнес-направлением Группы является кредитование корпоративных и розничных клиентов. Наиболее существенным сегментом в данном направлении выступает коммерческое кредитование крупных и крупнейших корпоративных клиентов. Также значительную роль играет кредитование в рамках проектного финансирования.

Управление кредитным риском осуществляется в соответствии с нормативными документами Банка России, принципами и методиками, выработанными Базельским комитетом по банковскому надзору, а также внутренними документами, разработанными на основе указанных требований и принципов, учитывающих лучшую мировую практику в области управления рисками.

В банковской Группе применяются следующие основные подходы к управлению кредитным риском:

анализ, количественная и качественная оценка кредитного риска;

ограничение кредитного риска путем установления лимитов;

минимизация кредитного риска посредством структурирования сделок и принятия обеспечения;

мониторинг кредитного риска, как на уровне отдельных заемщиков, так и на уровне портфеля;

формирование резервов на возможные потери и оценка ожидаемых потерь;

планирование уровня кредитного риска.

Основополагающим принципом управления кредитным риском является единство результатов оценки риска при принятии кредитных решений, администрировании, мониторинге и формировании резервов.

За принятие решения по приемлемому уровню риска отвечают несколько уполномоченных органов, к которым относятся Инвестиционный комитет, Кредитный комитет и Председатель Правления. В банковской Группе устанавливаются предельные лимиты риска для каждого заемщика или группы заемщиков. Соблюдение указанных лимитов отслеживается на регулярной основе.

Результатом качественной оценки кредитного риска является подготовка экспертных заключений, содержащих вывод о приемлемости запрашиваемых параметров сделки, требуемых мерах по минимизации принимаемых кредитных рисков и соответствии испрашиваемой формы финансирования модели денежных потоков и целевому назначению сделки.

Развитие количественной системы оценки кредитного риска осуществляется с учетом рекомендаций Базельского комитета по банковскому надзору, Письма Банка России от 29 декабря 2012 года № 192-Т «О Методических рекомендациях по реализации подхода к расчету кредитного риска на основе внутренних рейтингов банков» и ведущей международной практики.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

4.1.1. Анализ кредитного риска по видам активов и контрагентам.

В целях всесторонней характеристики кредитного риска проводится оценка размера активов, подверженных кредитному риску, в разрезе типов контрагентов и видов активов (банковских продуктов).

В следующей таблице представлен объем активов, подверженных кредитному риску, в разрезе видов инструментов, по состоянию на 01.07.2014 года:

–  –  –

На следующей диаграмме представлена структура активов, подверженных кредитному риску, за вычетом резерва на возможные потери, по состоянию на 01.07.2014 года:

–  –  –

Наибольший удельный вес в активах, подверженных кредитному риску, занимают ссуды в объеме 2 681 млрд.руб. (около 84% от общего объема активов). Данный факт

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 обусловлен преобладанием в Группе бизнес-модели, основанной на кредитовании корпоративных и розничных клиентов.

Информация об объеме активов, подверженных кредитному риску, по видам клиентов, по состоянию на 01.07.2014 года представлена в следующей таблице:

–  –  –

На следующей диаграмме представлена структура активов, подверженных кредитному риску, за вычетом резерва на возможные потери по состоянию на 01.07.2014 года в разрезе типов клиентов:

–  –  –

Наибольшую долю занимают требования к юридическим лицам, в объеме 2 515 млрд.руб. (78,3% от общего объема активов).

Требования к кредитным организациям носят, главным образом, краткосрочный характер и обусловлены наличием значительных остатков денежных средств на корреспондентских счетах Группы, а также предоставлением краткосрочных межбанковских кредитов и депозитов.

Группа также активно развивает розничное направление.

В следующей таблице представлен объем розничного кредитного портфеля банковской Группы по состоянию на 01.07.2014 года, в разрезе видов кредитных продуктов:

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

–  –  –

Наибольший удельный вес в активах розничного бизнеса имеют ипотечные и жилищные ссуды. Группа рассматривает данные виды розничных кредитных продуктов как наименее рискованные.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 4.1.2. Анализ кредитного риска по производным финансовым инструментам.

Помимо традиционного кредитования, Группа проводит, несущие кредитный риск операции с производными финансовыми инструментами (далее – ПФИ). Данные операции осуществляются как с биржевыми инструментами, так и в рамках отдельных соглашений с контрагентами (внебиржевые сделки ПФИ).

Для целей настоящего отчета сделками ПФИ признаются договоры, отвечающие одному из следующих критериев:

1) Договор соответствует определению, содержащемуся в статье 2 Федерального Закона от 22.04.1996 г. № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг».

2) Договор купли-продажи иностранной валюты (драгоценных металлов, ценных бумаг) предусматривает исполнение обязанности сторон передать (принять) иностранную валюту (драгоценные металлы, ценные бумаги) не ранее третьего рабочего дня после заключения договора.

3) Договор признается производным финансовым инструментом в соответствии с правом иностранного государства, нормами международного договора или обычаями делового оборота.

Внебиржевые сделки ПФИ с корпоративными клиентами и финансовыми организациями заключаются в рамках международных стандартов ISDA (International Swaps and Derivatives Association) и RISDA (Russian ISDA).

Заключение сделок в рамках вышеуказанных соглашений позволяет в должной степени стандартизировать множественные условия сделок ПФИ и, тем самым, снизить юридические риски.

В следующей таблице представлена информация о номинальной стоимости и объеме кредитного риска по биржевым и внебиржевым сделкам ПФИ:

–  –  –

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 4.1.3. Анализ кредитного риска в разрезе отраслей, географических регионов и сроков погашения.

Группа осуществляет операции по кредитованию предприятий, представляющих стратегические отрасли национальной экономики, включая металлургическую, нефтехимическую, газовую, электроэнергетическую и другие отрасли.

Большинство операций Группа осуществляет на территории Российской Федерации. Наибольший объем задолженности в кредитном портфеле приходится на заемщиков, зарегистрированных в Москве, Санкт-Петербурге, Свердловской, Тюменской, Челябинской и Кемеровской областях.

Для управления страновыми рисками, возникающими при проведении операций за пределами Российской Федерации, в Банке утверждена Политика управления страновыми рисками ГПБ (ОАО), учитывающая как требования законодательства Российской Федерации, так и рекомендации Базельского комитета по банковскому надзору и определяющая принципы и основные подходы к оценке, ограничению и управлению страновыми рисками.

Банк на постоянной основе проводит мониторинг концентрации страновых рисков.

В части минимизации принятых страновых рисков в случае возникновения кризисных ситуаций предусмотрено снижение величины действующих лимитов до уровня фактических обязательств контрагентов, зарегистрированных и/или имеющих бизнес в соответствующем государстве, а также прекращение принятия дополнительных страновых рисков в отношении этих стран.

Кредитный портфель Группы имеет приемлемую концентрацию по срокам до погашения. Более 50% ссудной задолженности корпоративных клиентов имеет контрактный срок до погашения свыше 1 года. Розничный кредитный портфель имеет более долгосрочную структуру. Свыше 80% ссуд физических лиц имеют срок до погашения более 1 года.

4.1.4. Анализ качества активов и резерва на возможные потери.

Для минимизации потерь, связанных с кредитным риском, значительное внимание уделяется контролю уровня просроченной задолженности.

В настоящий момент доля просроченных ссуд, подверженных кредитному риску, незначительна и составляет менее 2%.

Подавляющее большинство ссуд (более 98%) в портфеле Группы не имеет просроченных платежей, что подтверждает высокое качество активов.

В следующей таблице отражено, по состоянию на 01.07.2014 года, распределение ссудной задолженности банковской Группы по срокам просрочки:

–  –  –

В целях своевременного признания ожидаемых потерь от кредитного риска банковская Группа формирует резервы на возможные потери в соответствии с Положением Банка России от 25.03.2004 г. № 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности» и Положением Банка России от 20.03.2006 г. № 283П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери».

Размер резерва увеличивается по мере ухудшения категории качества актива (вероятности потерь от кредитного риска по активу) и может составлять от 0% (I категория качества) до 100% (V категория качества) от размера кредитного требования.

В следующей таблице показано распределение по категориям качества активов банковской Группы за вычетом резерва, по состоянию на 01.07.2014 года:

–  –  –

Справочно:

Требования по реструктурированным ссудам, качество обслуживания долга по которым признано хорошим, составляют 358 млрд.руб., резерв по данным ссудам равен 2 млрд.руб.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

–  –  –

Около 95% активов Группы относятся к первой (отсутствие кредитного риска) и второй (умеренный кредитный риск) категориям качества. Данный факт свидетельствует об относительно низком уровне кредитного риска, что обусловлено применением консервативного подхода к оценке рисков в процессе кредитования клиентов.

На следующей диаграмме представлено распределение активов Группы по типам клиентов и категориям качества:

–  –  –

95.2% 95.2% 100.0% 90.0% 80.0% 70.0% 54.3% 60.0% 40.1% 50.0% 40.0% 30.0% 20.0% 4.7% 5.5% 2.5% 1.9% 0.4% 0.1% 10.0%

–  –  –

Доля требований, имеющих повышенный кредитный риск, по всем типам клиентов находится в пределах 6%. Коэффициент покрытия ссудной задолженности сформированными резервами составляет 3,2%. Данные факты свидетельствуют о высоком качестве активов банковской Группы.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

4.1.5. Анализ влияния обеспечения на величину резерва на возможные потери.

Важным фактором, позволяющим снизить объем резерва на покрытие ожидаемых потерь, связанных с кредитным риском, является наличие обеспечения.

Политика Группы предполагает получение обеспечения по большинству выдаваемых кредитов. Предпочтительной формой обеспечения является залог собственности или поручительство (гарантия) со стороны компании с надежным финансовым положением. Стоимость залога или поручительства (гарантии) должна быть достаточной для покрытия основной суммы кредита и, как правило, комиссий и процентов за весь срок кредитования, а также возможных расходов и комиссий, связанных с отчуждением залоговой собственности, если иное не предусмотрено решением соответствующего комитета.

В следующей таблице представлена величина снижения резервов под ожидаемые потери в связи с наличием обеспечения:

–  –  –

Группа консервативно подходит к возможности принятия обеспечения в целях снижения резерва на возможные потери по активам, подверженным кредитному риску. В связи с этим снижение резерва на возможные потери по причине наличия обеспечения не является существенной и составляет около 2 млрд.руб.

Банковская Группа уделяет особое внимание качеству принимаемого обеспечения.

Для этой цели применяются различные процедуры, направленные на контроль качества, ликвидности и стоимости объектов обеспечения.

Основным направлением деятельности банковской Группы является корпоративное кредитование. В этой связи особое внимание уделяется обеспечению, принимаемому в рамках данной деятельности.

Прежде всего, в ходе утверждения параметров кредитной сделки, обеспечение подразделяется на две категории – основное, стоимость которого рассматривается как источник погашения обязательств в случае дефолта контрагента, и дополнительное, которое может влиять на возможность принятия рисков на контрагента.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 При классификации обеспечения проводится определение его ликвидности. Для этого оцениваются состояние имущества, его местоположение, соответствие современным технологиям, срок возможной реализации, проводится анализ соответствующего рынка. К категории основного относят только обеспечение, которое обладает достаточно высоким уровнем ликвидности и может быть реализовано в срок не более 180 календарных дней.

Контроль качества обеспечения осуществляется как первоначально, при заключении кредитной сделки, так и в дальнейшем, в ходе ее регулярного мониторинга.

Действующие стандарты устанавливают подробные требования к периодичности и способам проведения мониторинга основного обеспечения по каждой сделке в зависимости от кредитоспособности заемщика и вида заложенного имущества.

В качестве критерия классификации заемщиков по уровню кредитоспособности принимается их экономический рейтинг, или вероятность дефолта, которая рассчитывается с использованием действующих моделей. По данному критерию заемщики подразделяются на три категории: со стандартным, средним или низким уровнем кредитоспособности.

Вид заложенного имущества в сочетании с уровнем кредитоспособности заемщика по кредитной сделке определяют требования к периодичности и составу мероприятий по регулярному мониторингу залога. Мониторинг заложенного недвижимого имущества, оборудования, транспортных средств, товарно-материальных ценностей может осуществляться еженедельно, ежемесячно, ежеквартально или один раз в год, а мониторинг ценных бумаг – ежедневно.

Контроль качества обеспечения осуществляется по двум направлениям: на предмет его достаточности и сохранности.

С целью контроля достаточности обеспечения разработаны стандарты оценки его стоимости. Стоимость заложенного имущества может определяться как на основании Отчета об оценке, составленного в соответствии с законодательством Российской Федерации об оценочной деятельности и предоставленного контрагентом по кредитной сделке, так и на основании экспертной оценки, которую проводят специалисты ГПБ (ОАО), с использованием утвержденных методических рекомендаций.

Установлены определенные ограничения для возможности применения самостоятельной экспертной оценки стоимости заложенного имущества. В частности, строго определены подразделения, уполномоченные на проведение экспертной оценки для каждого вида залога. Также заложенное имущество должно удовлетворять определенным требованиям, в частности, иметь стоимость, не превышающую величин, установленных для соответствующих кредитных подразделений, и быть доступным для осмотра.

В целях минимизации рисков, связанных с неточностью экспертных оценок и обесценением залога, при определении залоговой стоимости предусмотрено обязательное применение залоговых дисконтов, которые устанавливаются для каждого из видов залогов. Если стоимость заложенного имущества превышает установленный пороговый уровень, требуется обязательное согласование экспертного заключения об оценке залога с подразделением риск-менеджмента.

Для контроля сохранности заложенного имущества могут использоваться документарная проверка или выезд специалиста на место расположения заложенного имущества.

В ходе документарной проверки осуществляется анализ документов, полученных от контрагента по сделке, на предмет подтверждения сохранности, рабочего состояния, отсутствия изменений в состоянии предмета залога, соблюдения надлежащих условий его хранения и пр. Обязательный набор документов, необходимых для проведения документарной проверки, установлен по каждому виду залога. В частности, для

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 проведения документарной проверки используются надлежащим образом заверенные копии документов, подтверждающих право собственности залогодателя на предмет залога, договоров хранения, аренды, дополнительных соглашений об их продлении, документы, подтверждающие оплату аренды, справки складского учета и пр.

В ходе проверки заложенного имущества на месте, осуществляется визуальная проверка сохранности, условий хранения, отсутствия качественных изменений состояния предмета залога, а также проверка соответствия данных о составе заложенного имущества и выписки из Книги записи залогов залогодателя на день проведения проверки.

В отдельных случаях, по решению Уполномоченного органа к проверке заложенного имущества могут привлекаться специализированные сюрвейерские компании.

Помимо регулярного мониторинга обеспечения, предусмотрены процедуры дополнительного, внепланового мониторинга, которые проводятся при возникновении угрозы утраты или повреждения предмета залога либо при возрастании риска дефолта контрагента.

Решением Уполномоченного органа могут быть определены конкретные требования к оценке и процедурам мониторинга залога по кредитной сделке. Контроль качества обеспечения по таким сделкам проводится на основании соответствующих решений.

Вопросы обеспечения по производным финансовым инструментам регулируются приложением CSA (Credit Support Annex) к стандартизированным договорам в формате ISDA и типовыми дополнительными соглашениями к договорам в формате RISDA.

Заключение сделок с обеспечением позволяет снизить принимаемые кредитные риски по сделкам с производными финансовыми инструментами.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

4.2. Рыночный риск.

Рыночный риск возникает из-за изменения стоимости финансовых активов, подверженных влиянию определенных рыночных переменных, таких как процентные ставки или валютные курсы, курсы долевых ценных бумаг или цены товарных активов, их корреляции и волатильности. Группа подвержена рыночному риску как в торговой, так и в иной деятельности, например, за счет поддержания котировок при совершении сделок с долговыми и долевыми ценными бумагами, иностранной валютой, прочими ценными бумагами и биржевыми товарами, а также сделок с производными финансовыми инструментами на процентную ставку, долевые инструменты, иностранную валюту и биржевые товары.

Помимо непосредственно финансовых активов, принадлежащих банковской Группе, рыночному риску также подвержены рыночные активы, удерживаемые в качестве обеспечения. Основная часть таких активов находится в залоге по сделкам обратного РЕПО. Данные активы представлены высоколиквидными ценными бумагами с высоким кредитным качеством, величина рыночного риска по которым не превышает среднерыночную оценку.

Управление рыночным риском включает выявление, оценку и мониторинг рыночных факторов, оказывающих влияние на деятельность Группы. Функция управления рыночным риском централизована и осуществляется Комиссией по рискам операций на финансовых рынках и операционным рискам, а также Департаментом рисков операций на финансовых рынках (ДРОФР).

Процесс управления рыночными рисками в банковской Группе включает в себя:

Анализ рыночных рисков при установлении лимитов. Установление лимитов на операции с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами происходит с учетом рыночных риск-факторов (рыночной ликвидности, волатильности, уровня доходности).

Регулярный мониторинг соответствия установленных лимитов и прочих ограничений условиям текущей рыночной ситуации, в том числе подготовку предложений по хеджированию риска.

Использование финансовых производных для снижения валютных, процентных и ценовых рисков.

Регулярный контроль установленных ограничений на всех уровнях управления;

Подготовку на рассмотрение Уполномоченных органов управления регулярной управленческой отчетности по каждому виду риска, включая рекомендации по минимизации рисков.

Разработку и совершенствование методологии, внедрение программных решений в области оценки и управления рыночными рисками.

Осуществление превентивных мер для ограничения рыночных рисков, включающих регулярное стресс-тестирование.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Рыночный риск, в зависимости от лежащих в его основе рыночных факторов, можно разделить на следующие основные виды:

–  –  –

Банковская Группа использует разнообразные методологические подходы для измерения данных видов риска.

Для оценки валютного риска и ценовых рисков применяется методология оценки стоимости под риском (VaR с доверительным уровнем 98.8%, горизонтом прогноза 10 дней).

Для оценки процентного риска используется анализ чувствительности.

Методология оценки стоимости под риском представляет собой способ оценки потенциальных потерь, которые могут иметь место по рисковым позициям в результате изменений рыночных ставок и цен в течение определенного периода времени при определенном заданном доверительном интервале. Оценка стоимости под риском (VaR) рассчитывается для периода удержания финансового инструмента длительностью 10 дней.

В свою очередь оценка указанного показателя VaR базируется на оценке стоимости под риском с горизонтом прогноза длительностью 1 день (для долевых и долговых финансовых инструментов) и 5 дней (для открытой валютной позиции) с использованием доверительного уровня соответствующего целевому кредитному рейтингу Группы.

Риск-фактором, используемым при расчете стоимости под риском для долевых финансовых инструментов, является рыночная котировка финансового инструмента.

Модель оценки стоимости под риском для долевых финансовых инструментов с учетом периода удержания финансового инструмента длительностью 1 день представляет собой прогнозирование с учетом взвешенной волатильности по отдельным бумагам с использованием исторических данных за 5 лет. Взвешивание приростов котировок долевых финансовых инструментов по волатильности (модифицированные приросты) направлено на устранение эффекта кластеризации волатильностей. Для получения окончательной оценки стоимости под риском используется экспоненциальное взвешивание модифицированных приростов. Восстановление котировок по неликвидным или вновь выпущенным долевым финансовым инструментам осуществляется с использованием коэффициентов бета и котировок фондовых индексов.

Риск-фактором для облигаций является доходность к погашению или оферте. Для оценки величины VaR по портфелю облигаций применяется модифицированный метод исторического симулирования. Для восстановления пропущенных данных используется метод Монте-Карло. С целью учета текущего состояния рынка исходный ряд

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 исторических приростов, используемый для расчета VaR, масштабируется на отношение текущей и исторической волатильности.

Стоимость под риском по открытой валютной позиции с учетом периода удержания длительностью 5 дней рассчитывается на основе модели экспоненциально взвешенного скользящего среднего для оценки волатильности и корреляции с использованием исторических данных за 1 год.

Опционы учитываются при расчете позиции с учетом корректировки величины требований и обязательств на коэффициент «дельта».

При проведении оценки рыночного риска риск-менеджмент не полагается исключительно на расчет стоимости под риском в связи с тем, что данной методологии присущи некоторые ограничения.

Для компенсации данных ограничений проводится анализ структурных несоответствий между позициями. Также предусмотрено введение дополнительных лимитов на открытые позиции и лимитов чувствительности, включая ограничения потенциальной концентрации рисков по каждому из торговых портфелей.

Оценка адекватности модели расчета стоимости портфеля под риском осуществляется методом тестирования данных прошлых периодов на основе документации, выработанной Базельским комитетом. Тестирование данных прошлых периодов подтверждает адекватность применяемой модели расчета стоимости под риском.

В дополнение к методологии оценки стоимости под риском применяется стресстестирование портфелей финансовых инструментов в целях проведения более точного анализа воздействия рыночных рисков. Стресс-тестирование обеспечивает оценку влияния чрезвычайных сценариев на уровень подверженности рыночному риску.

При оценке уровня потерь в стрессовом сценарии принимаются во внимание ожидаемые действия руководства Группы (хеджирование открытых позиций, изменение объема открытых позиций).

Далее рассматривается более подробно каждый из указанных выше видов рыночных рисков.

4.2.1. Процентный риск.

Процентный риск в зависимости от источников риска подразделяется на процентный риск торговой книги и процентный риск банковской книги.

Присутствие процентного риска торговой книги объясняется наличием в торговом портфеле банковской Группы облигаций и производных финансовых инструментов (своп, форвард), стоимость которых чувствительна к изменению процентных ставок.

Процентный риск банковской книги обусловлен сформированным для получения процентного дохода разрывом по срочности между требованиями и обязательствами, чувствительными к изменению процентных ставок. Под банковской книгой понимается совокупность кредитных и депозитных сделок, а также портфель выпущенных и удерживаемых до погашения долговых ценных бумаг. Процентный риск банковской книги может проявляться в снижении чистого процентного дохода (NII) и чистой приведенной стоимости (NPV) в результате неблагоприятного изменения процентных ставок.

Основной задачей по управлению процентным риском является сокращение влияния, оказываемого изменением рыночных процентных ставок на стоимость инструментов торгового портфеля и чистый процентный доход. В соответствии с Аппетитом к риску Комитет по управлению активами и пассивами устанавливает лимиты процентного риска.

Риск изменения процентных ставок определяется степенью влияния, которое

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 оказывает колебание уровня рыночных ставок на справедливую стоимость долговых ценных бумаг (облигаций и производных финансовых инструментов), чистую приведенную (экономическую) стоимость банковских процентных активов и обязательств, процентную маржу и чистую прибыль. Риск изменения процентных ставок включает в себя:

риск параллельного сдвига кривой доходности, под которым понимается риск изменения наклона или формы кривой доходности, вытекающий из несоответствия срочности активов и обязательств, чувствительных к колебаниям процентных ставок;

базисный риск, возникающий из-за различной чувствительности активов и обязательств одинаковой срочности к изменению процентных ставок;

риск пересмотра ставки активов и обязательств, чувствительных к изменению процентных ставок.

Рост процентных ставок может привести к более быстрому росту стоимости фондирования по сравнению с уровнем дохода от размещенных средств и, как следствие, к сокращению процентной маржи. Рост процентных ставок приводит также к обесценению стоимости портфеля долговых финансовых инструментов.

Оценка процентного риска осуществляется на основе анализа сценариев для финансовых инструментов, включенных как в торговую, так и в банковскую книги, а также на основе оценки стоимости под риском для позиций по котируемым облигациям.

Прогнозирование возможных изменений в уровне процентных ставок осуществляется отдельно для финансовых инструментов, выраженных в российских рублях, и финансовых инструментов, выраженных в иностранной валюте.

В качестве основных метрик оценки процентного риска банковской книги используются чувствительности NII и NPV к сдвигу процентных ставок на 1 процентный пункт. В качестве дополнительного инструментария, позволяющего оценить возможные потери в результате реализации стрессовых сценариев в движении процентных ставок, применяется стресс-тестирование банковской книги. По оценкам Группы, величина стрессовых потерь от данного риска в чистом процентном доходе в течение года не превысит 6 млрд. руб.

Комитет по управлению активами и пассивами (КУАП) утверждает Политику в отношении процентного риска. Блок риск-менеджмента регулярно выносит на рассмотрение КУАП отчет об уровне разрыва в сроках пересмотра процентных ставок и результаты гэп-анализа и стресс-тестирования процентного риска.

В соответствии с уровнем приемлемого риска КУАП устанавливает следующие лимиты процентного риска:

лимит чувствительности чистой приведенной стоимости всех активов и обязательств;

структурные лимиты (лимиты на разрывы в активах и обязательствах в разрезе временных пулов);

лимит чувствительности чистого процентного дохода для активов и обязательств, включенных в банковскую книгу;

лимит чувствительности справедливой стоимости активов и обязательств, включенных в торговую книгу.

Для портфеля котируемых облигаций и производных финансовых инструментов дополнительно устанавливаются следующие лимиты:

лимит чувствительности чистой приведенной стоимости для портфеля котируемых облигаций;

лимит чувствительности чистой приведенной стоимости для производных финансовых инструментов;

лимиты на номинальный объем позиций/сделок.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

4.2.2. Валютный риск.

Валютный риск представляет собой риск убытков вследствие неблагоприятного изменения курсов иностранных валют и (или) драгоценных металлов по открытым банковской Группой позициям в иностранных валютах и (или) драгоценных металлах.

Основным источником валютного риска являются инвестиции в зарубежные компании и банки. У банковской Группы отсутствуют существенные валютные позиции, открытые с целью получения спекулятивной прибыли.

Управление валютным риском осуществляется посредством обеспечения максимально возможного соответствия между валютой активов и валютой обязательств, по видам валют, в установленных пределах. В этой связи Группа осуществляет регулярный мониторинг величины открытой валютной позиции по каждой валюте в отдельности и в совокупности по всем валютам.

Валютные риски, возникающие при совершении сделок с клиентами, хеджируются путем заключения встречных сделок с высоконадежными контрагентами.

Ограничения на величину открытой валютной позиции установлены как для банковской Группы в целом, так и в разрезе отдельных ее участников и подразделений ГПБ (ОАО). Величину принимаемого валютного риска также ограничивают, предельные значения открытой валютной позиции, установленные Инструкцией Банка России от 15 июля 2005 года № 124-И «Об установлении размеров (лимитов) открытых валютных позиций, методике их расчета и особенностях осуществления надзора за их соблюдением кредитными организациями» и Указанием Банка России № 3090-У. Кроме того, в банковской Группе предусмотрены дополнительные лимиты на операции с производными финансовыми инструментами, ограничивающие как общий объем таких операций, так и открытые валютные позиции по отдельным валютам. Для торговых подразделений и отдельных структурных единиц устанавливаются ограничения на открытые валютные позиции, на величину рыночного риска (VaR) и величину максимальных потерь(stop-loss) по валютному риску.

Для целей управления валютным риском Комитет по управлению активами и пассивами устанавливает лимиты уровня подверженности валютному риску по каждой иностранной валюте (включая различные виды лимитов на операции с производными финансовыми инструментами) и на каждый портфель. Данные лимиты являются более консервативными по сравнению с реглуляторными требованиями.

4.2.3. Ценовые риски.

Ценовой риск представляет собой риск, связанный с непредвиденным неблагоприятным изменением рыночных цен финансовых инструментов.

В качестве одного из видов ценового риска можно выделить фондовый риск, под которым понимается риск убытков вследствие неблагоприятного изменения рыночных цен на долевые ценные бумаги торгового портфеля и производные финансовые инструменты, базовым активом которых выступают данные ценные бумаги. Указанное изменение цен может быть обусловлено как влиянием факторов, связанных с эмитентом ценных бумаг, так и с общими колебаниями рыночных цен на финансовые инструменты.

Банковская Группа имеет существенные вложения в ценные бумаги, обращающиеся на рынке ценных бумаг, которые представляют собой как краткосрочные торговые позиции по долевым и долговым ценным бумагам, так и среднесрочные и долгосрочные стратегические вложения.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Фондовый риск связан с портфелем долевых ценных бумаг, который сформирован преимущественно из высококачественных инструментов крупнейших российских эмитентов.

Банковская Группа также принимает риски, связанные с прямым инвестированием средств (представлены преимущественно медиа-активами и активами энергетического и машиностроительного секторов). Указанные риски носят специфический характер, объясняемый отсутствием переоценки по активам данного типа и долгосрочностью вложений, позволяющей реализовывать проекты с прибылью при наступлении благоприятных экономических условий.

Комиссия по рискам операций на финансовых рынках и операционным рискам устанавливает позиционные лимиты (номинальные лимиты, структурные лимиты), лимиты рыночного риска (VaR), лимиты чувствительности (DV01), лимиты максимальных потерь (stop-loss), а также лимиты на эмитентов и лимиты концентрации (по отдельным выпускам).

Помимо вложений в ценные бумаги, Группа также регулярно совершает торговые операции на рынке производных финансовых инструментов. В связи с этим, финансовая позиция и потоки денежных средств подвержены влиянию колебаний рыночных котировок как производных финансовых инструментов, так и базисных активов лежащих в их основе.

4.2.4. Анализ требований к капиталу для покрытия рыночного риска.

Для целей расчета требований к капиталу для покрытия рыночного риска в Российской Федерации применяется методология, установленная Положением Банка России от 28.09.2012 года № 387-П «Положение о порядке расчета кредитными организациями величины рыночного риска» (далее Положение 387-П).

В соответствии с данным положением величина рыночного риска включает в себя следующие компоненты:

Общий процентный риск, представляющий собой риск неблагоприятного изменения текущей (справедливой) стоимости ценных бумаг и производных финансовых инструментов, связанного с рыночными колебаниями процентных ставок.

Специальный процентный риск – риск неблагоприятного изменения текущей (справедливой) стоимости ценных бумаг и производных финансовых инструментов под влиянием факторов, связанных с эмитентом ценных бумаг, а также сроков, оставшихся до погашения ценных бумаг, и валюты, в которой номинированы и (или) фондированы ценные бумаги.

Общий фондовый риск – риск неблагоприятного изменения текущей (справедливой) стоимости долевых ценных бумаг и производных финансовых инструментов, связанный с колебаниями цен на рынке ценных бумаг.

Специальный фондовый риск, то есть риск неблагоприятного изменения текущей (справедливой) стоимости ценных бумаг и производных финансовых инструментов под влиянием факторов, связанных с эмитентом долевых ценных бумаг.

Валютный риск, под которым понимается риск потерь в результате неблагоприятного изменения курсов иностранной валюты.

В состав процентного риска (общего и специального) в соответствии с Положением 387-П включаются долговые финансовые инструменты торгового портфеля Группы, а также сделки ПФИ.

В состав фондового риска согласно Положению 387-П включаются долевые финансовые инструменты торгового портфеля Группы.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Под торговым портфелем в контексте Положения 387-П понимается портфель ценных бумаг, имеющих текущую (справедливую) стоимость и приобретенных с целью продажи в краткосрочной перспективе.

В расчет валютного риска включаются все балансовые и внебалансовые требования и обязательства, номинированные в иностранной валюте, а также требования и обязательства, номинированные в рублях, но величина которых зависит от динамики курсов иностранной валюты. Методика расчета валютного риска установлена Инструкцией Банка России от 15.07.2005 года № 124-И «Об установлении размеров (лимитов) открытых валютных позиций, методике их расчета и особенностях осуществления надзора за их соблюдением кредитными организациями».

Основные компоненты рыночного риска, включаемого в расчет регуляторных требований к капиталу, по состоянию на 01.07.2014 года, представлены в следующей таблице:

–  –  –

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 На следующей диаграмме представлена структура рыночного риска в разрезе основных видов, по состоянию на 01.07.2014 года:

–  –  –

Наиболее существенным видом рыночного риска является процентный риск, который обусловлен наличием значительного объема позиций по долговым ценным бумагам торгового портфеля.

Вторым по значимости видом рыночного риска является фондовый риск, который связан с наличием акций, находящихся в торговом портфеле Группы.

Валютный риск также является значимым в структуре рыночного риска Группы.

Основными источниками данного риска выступают открытые позиции в иностранных валютах и драгоценных металлах.

Группа соблюдает все, установленные в соответствии с Указанием Банка России 3090-У, лимиты открытых валютных позиций, а именно:

сумма всех длинных (коротких) открытых валютных позиций банковской Группы не превышает 20% от совокупного капитала Группы;

любая длинная (короткая) открытая валютная позиция банковской Группы в отдельных иностранных валютах и отдельных драгоценных металлах, а также балансирующая позиция в рублях не превышают 10 процентов от величины совокупного капитала Группы.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

4.3. Операционный риск.

Операционный риск — это риск потерь в результате недостаточности или неэффективности внутренних процессов, действий персонала, сторонних лиц, ИТ-систем, систем жизнеобеспечения, либо влияния внешних факторов. Убытки, вызванные ошибками персонала, внутренним или внешним мошенничеством, ошибками при построении моделей или стихийными бедствиями, признаются убытками, понесенными вследствие операционных рисков.

Система управления операционными рисками ГПБ (ОАО) включает в себя не только количественные ограничения, но и обязательные к соблюдению принципы, носящие преимущественно качественный характер, что обеспечивает эффективное управление операционными рисками даже в тех областях, где их точное количественное измерение затруднительно. Сформированная методологическая база закладывает основы для реализации проактивного подхода к управлению операционными рисками, обеспечивает интегрированное управление операционными рисками и контрольными процедурами.

Действующая система по управлению операционным риском состоит из следующих ключевых элементов:

методология управления операционным риском;

сбор и регистрация данных о рисковых событиях и их последствиях;

выявление риска и оперативная эскалация информации о риске, ведение реестра операционных рисков;

качественная самооценка (включая оценку эффективности контрольных процедур) операционных рисков;

интегрированная оценка операционного риска;

система делегирования полномочий на принятие решений об управлении операционным риском;

интеграция принципов управления операционным риском в процессы принятия решений;

анализ сценариев и стресс-тестирование;

обеспечение непрерывности деятельности и (или) восстановление деятельности в случае возникновения нестандартных и чрезвычайных ситуаций;

эффективный мониторинг рисков (включая систему ключевых индикаторов рисков);

программы обучения и прочие мероприятия, направленные на повышение культуры управления операционными рисками.

В совокупности эти элементы позволяют в сжатые сроки обнаружить и минимизировать риски в процессах, документах и процедурах для эффективного управления операционным риском. Своевременное выявление и оценка рисков, а также уведомление владельцев риска может существенно сократить частоту операционного риска и уменьшить негативные последствия событий, связанных с реализацией операционных рисков.

Методология измерения операционного риска включает в себя качественную и количественную оценку уровня операционного риска.

Качественная оценка применяется для измерения уровня операционного риска отдельных бизнес-процессов и активов банков Группы. Количественная оценка позволяет измерить подверженность операционному риску банков Группы, отдельного направления деятельности Группы, отдельной Финансовой организации Группы, а также служит

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 основой для определения величины капитала, необходимого для покрытия операционного риска банков Группы.

Для количественной оценки операционного риска в целом по Группе, используются метод базового индикатора. В ГПБ (ОАО) также реализован метод моделирования функции распределения LDA (Loss Distribution Approach) для оценки размера ожидаемых потерь от операционного риска и VaR операционного риска.

Качественная оценка операционного риска осуществляется путем последовательного определения:

состава возможных негативных последствий в результате воздействия операционного риска;

тяжести последствий от реализации риска (балльная оценка);

вероятности понесения потерь при реализации операционного риска (балльная оценка);

рейтинга операционного риска (балльная оценка);

совокупных возможных потерь по операционному риску.

Методология качественной оценки позволяет проводить оценку как присущего, так и остаточного операционного риска, что соответствует лучшим практикам и рекомендациям Базельского комитета по банковскому надзору.

Группа придает особое значение регулярному и систематическому мониторингу и предоставлению отчетности по операционному риску и существенным рискам операционных потерь.

Для эффективного управления операционным риском в ГПБ (ОАО) и банках Группы применяются принципы, методы и подходы, основанные на практическом опыте управления и контроля операционного риска, в частности:

а) Разрабатываются внутренние документы, которые регулируют:

должностные инструкции сотрудников;

проведение банковских операций;

непрерывность бизнеса и планы действий в случае возникновения нестандартных и чрезвычайных ситуаций;

политику в отношении раскрытия информации.

б) Применяются принципы разграничения обязанностей и политика для предотвращения конфликта интересов.

в) Внедрение новых продуктов и процессов осуществляется только при наличии надлежащей документации соответствующих процедур. В ГПБ (ОАО) внутренняя нормативная документация представляется к утверждению только после прохождения экспертизы Блоком риск-менеджмента и Департаментом внутреннего контроля. В дочерних банках реализованы аналогичные процедуры согласования.

г) Товары и услуги преимущественно приобретаются на тендерной основе.

В рамках управления операционным риском также проводятся следующие процедуры по управлению правовым риском:

юридическая экспертиза внутренних документов, договоров и корреспонденции с контрагентами;

мониторинг изменений нормативно-правовой базы для своевременного внесения изменений в договоры и процессы.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Кроме того, в целях сокращения негативного влияния отдельных видов операционных рисков, ГПБ (ОАО) и банки Группы активно используют страховую защиту, в том числе, по следующим программам страхования:

Комплексное имущественное страхование рисков включая:

o классический полис страхования банков от преступлений, включая мошеннические действия персонала (Banker’s blanket bond);

o страхование банков от электронных и компьютерных преступлений (Electronic&Computer Crime);

o страхование профессиональной ответственности финансовых организаций (Professional Indemnity).

Добровольное медицинское страхование сотрудников.

Страхование имущества, включая страхование банкоматов, и гражданской ответственности, связанной с эксплуатацией соответствующего имущества.

Для оценки достаточности регуляторного капитала Группы, Банк России предъявляет к головным организациям банковских Групп требования, по покрытию, имеющимся в распоряжении Группы капиталом, величины возможных потерь, вызванных операционным риском.

В этих целях, в Российской Федерации действует порядок расчета операционного риска, установленный Положением Банка России от 03.11.2009 г. № 346-П «О порядке расчета размера операционного риска». В соответствии с данным положением размер требований к капиталу определяется исходя из среднего объема ежегодных процентных и непроцентных доходов от основной деятельности Группы за предшествующие 3 года.

В следующей таблице представлен объем операционного риска Группы по состоянию на 01.07.2014 года, определенный в соответствии с вышеуказанным

Положением Банка России:

Значение, в тыс.руб.

Операционный риск 11 548 783 Средние процентные доходы за предшествующие 3 года Средние непроцентные доходы от основной деятельности за 18 625 354 предшествующие 3 года

–  –  –

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

4.4. Риск ликвидности.

Риск ликвидности представляет собой риск убытков вследствие неспособности банковской Группы обеспечить исполнение своих обязательств своевременно и в полном объеме. Данный риск возникает в результате несбалансированности финансовых активов и финансовых обязательств или возникновения непредвиденной необходимости немедленного и единовременного исполнения банковской Группой своих финансовых обязательств.

Банковская Группа управляет ликвидностью в целях обеспечения наличия достаточного уровня ликвидных активов для выполнения своих обязательств перед клиентами, кредиторами, векселедержателями и удовлетворения спроса на кредиты.

Система управления риском ликвидности включает как качественные, так и количественные методы оценки риска и функционирует на уровне Группы в целом.

Система управления риском ликвидности является неотъемлемой частью системы управления активами и пассивами и включает два основных компонента:

управление мгновенной (краткосрочной) ликвидностью, осуществляемое Казначейством на постоянной основе в режиме реального времени;

управление среднесрочной и долгосрочной ликвидностью, осуществляемое Комитетом по управлению активами и пассивами (КУАП) и Департаментом внутреннего казначейства в рамках процесса управления активами и пассивами с целью достижения оптимального соотношения риска и доходности.

Приемлемый уровень риска ликвидности банковской Группы определяется Советом директоров ГПБ (ОАО) в составе Декларации Аппетита к риску, содержащей ориентиры показателей риска ликвидности. На уровне ГПБ (ОАО) политику управления риском ликвидности утверждает Правление ГПБ (ОАО), которое делегирует операционные функции КУАП. КУАП осуществляет поддержку комплексной системы управления активами и пассивами, которая обеспечивает приемлемость риска ликвидности, в том числе соблюдение установленных ограничений на уровень риска ликвидности. Процесс стратегического и финансового планирования банковской Группы также осуществляется с учтом задач соблюдения лимитов риска ликвидности.

КУАП использует систему показателей и лимитов риска ликвидности в целях обеспечения способности в любой момент покрыть как ожидаемый, так и не ожидаемый отток денежных средств. Указанные показатели рассчитываются с учтом сценарного подхода (в т.ч. стресс-тестирования) и включают: статический и динамический анализ потенциальных разрывов ликвидности (гэп-анализ), коэффициенты ликвидности (в т.ч.

ПКЛ и ПЧСФ), оценку стоимости фондирования, коэффициенты концентрации ресурсной базы и другие.

Анализ риска ликвидности проводится по всем операциям банковской Группы и позволяет определить возможные периоды и причины потенциального дефицита ликвидности. Допущения и параметры каждого используемого при анализе сценария утверждаются КУАП.

В банковской Группе на регулярной основе проводится анализ соответствия применяемых моделей оценки риска ликвидности, историческим данным (бэктестирование), также при необходимости пересматриваются параметры и методологические подходы к оценке риска ликвидности.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 В дополнение к интегрированной системе управления риском ликвидности Группа определяет План действий в случае непредвиденных обстоятельств (План действий), который определяет стратегии на случай возникновения дефицита ликвидности в условиях стрессовой ситуации.

Банковская Группа осуществляет регулярный мониторинг упреждающих индикаторов, охватывающих широкий спектр факторов риска (рыночного – на ежедневной основе, риска ликвидности – на еженедельной основе, макроэкономических и поведенческих показателей, кредитных рисков, достаточности капитала и т.д.), что позволяет обеспечить применение Плана действий на ранних этапах развития стрессовой ситуации.

План действий предлагает возможные меры управления для ряда сценариев, распределяет сферы ответственности, включая процедуры активизации и реализации плана. План действий обновляется на ежегодной основе.

Для поддержания достаточного объма ликвидных активов в стрессовых ситуациях Группа формирует буфер ликвидности, который может быть использован для финансирования исполнения обязательств при реализации стрессового сценария развития ситуации.

В состав буфера ликвидности включаются как уже имеющиеся в распоряжении Группы ликвидные активы, так и дополнительные надежные источники по привлечению ликвидности за счет различных инструментов рефинансирования (включая операции РЕПО с Банком России).

На следующей диаграмме представлена динамика объема буфера ликвидности за первое полугодие 2014 года3:

–  –  –

В целом в течение первого полугодия 2014 года объем буфера ликвидности демонстрировал положительную динамику, соответствуя динамике объма ресурсной базы. За 2-ой квартал 2014 года буфер ликвидности вырос на 8,2% и достиг уровня 482 млрд.руб. на 01.07.2014 года, что является достаточным уровнем и свидетельствует о наличии у Группы достаточных ресурсов для поддержания финансовой устойчивости в стрессовых условиях.

На основе данных внутренней управленческой отчетности Группы по состоянию на 01.07.2014.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

5. Информация о величине и достаточности капитала Группы.

Капитал банковской Группы является основным источником для покрытия потерь, вызванных реализацией рисков. В этой связи значительную важность приобретает вопрос относительно его достаточности, в сравнении с объемом потенциальных потерь, обусловленных принятием банковской Группой рисков.

Согласно принципам Базель II и III, объем принятого риска определяется на основе величины активов, взвешенных по уровню риска.

Банк России предъявляет к головным кредитным организациям банковских групп, требования по покрытию имеющимся в распоряжении Группы капиталом (далее располагаемый капитал) непредвиденных потерь в результате кредитного, рыночного и операционного рисков.

Для расчета требований к капиталу банковских групп, в Российской Федерации применяются следующие подходы, предусмотренные Базелем II:

для кредитного и рыночного рисков – стандартизированный подход;

для операционного риска – метод базового индикатора.

5.1. Состав располагаемого капитала Группы.

Расчет объема располагаемого капитала производится на основании принципов Базеля III, в соответствии с Положением Банка России от 25.12.2012 № 395-П «Положение о методике определения величины собственных средств (капитала) кредитных организаций ("Базель III")».

В следующей таблице представлены основные компоненты располагаемого капитала Группы, по состоянию на 01.07.2014 года:

–  –  –

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

ДОБАВОЧНЫЙ КАПИТАЛ

–  –  –

СОБСТВЕННЫЕ СРЕДСТВА (КАПИТАЛ) БАНКОВСКОЙ ГРУППЫ 482 889 060

Структура капитала Группы представлена на следующей диаграмме:

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 В составе источников капитала Группы преобладает основной капитал, что говорит об относительно высоком качестве капитальной базы. В составе компонентов основного капитала более 95% составляет Базовый капитал, который сформирован главным образом за счет уставного капитала и нераспределенной прибыли прошлых лет, величина которой подтверждена аудиторским заключением.

Преобладающими источниками дополнительного капитала являются привлеченные субординированные облигационные займы и нераспределенная прибыль текущего года по состоянию на 01.07.2014 года, не подтвержденная аудиторским заключением.

5.2. Оценка достаточности регуляторного капитала Группы.

Для определения минимального уровня капитала, требующегося для покрытия рисков, Банк России установил нормативы достаточности капитала. Методика расчета данных нормативов определена Инструкцией Банка России от 03.12.2012 № 139-И «Об обязательных нормативах банков» (далее Инструкция Банка России № 139-И) и Указанием Банка России от 25.10.2013 № 3090-У «О расчете величины собственных средств (капитала), обязательных нормативов и размеров (лимитов) открытых валютных позиций банковских групп».

Нормативы достаточности капитала определяют минимальное соотношение различных видов располагаемого регуляторного капитала к взвешенным по риску активам банковской Группы.

В настоящий момент в Российской Федерации действуют три норматива достаточности капитала:

1) Норматив достаточности базового капитала. Ограничивает объем риска, покрываемого базовым капиталом Группы. В состав базового капитала Группы входят такие компоненты, как акционерный капитал и нераспределенная прибыль, данные о которой подтверждены аудиторской организацией.

Минимальное значение данного норматива установлено на уровне 5%.

2) Норматив достаточности основного капитала. Ограничивает объем риска, покрываемого основным капиталом Группы. В состав основного капитала входят, помимо компонентов базового капитала, также, привлеченные Группой субординированные депозиты без ограничения срока привлечения.

Минимальное значение данного норматива установлено на уровне 5,5% (с 01.01.2015 г. на уровне 6%).

3) Норматив достаточности совокупного капитала. Ограничивает объем риска, покрываемого совокупным капиталом Группы. В состав совокупного капитала включаются компоненты базового и основного капиталов, а также нераспределенная прибыль, данные о которой не подтверждены аудиторской организацией и привлеченные срочные субординированные депозиты.

Минимальное значение данного норматива установлено на уровне 10%.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

–  –  –

Группа выполняет все установленные Банком России обязательные нормативы и располагает достаточным запасом регуляторного капитала для обеспечения устойчивого развития в соответствии с утвержденной стратегией.

12,25%

–  –  –

Н20.1 Н20.2 Н20.0 5.3. Анализ взвешенных по риску активов.

Для определения необходимого регуляторного капитала банковская Группа производит расчет показателя взвешенных по риску активов, который представляет собой объем активов, подверженных риску потерь, обусловленных наличием кредитного, рыночного и операционного рисков.

с 01.01.2015 минимально допустимое значение норматива Н20.2 устанавливается на уровне 6%

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 В следующей таблице представлена информация о структуре взвешенных по риску активов, по видам рисков:

–  –  –

На следующей диаграмме представлено соотношение основных видов рисков, по состоянию на 01.07.2014 года:

Наиболее существенным риском для банковской Группы является кредитный риск, возникающий в результате операций кредитования корпоративных клиентов.

Сумма определяется на основе величины взвешенных по риску активов для норматива достаточности совокупного капитала Н20.0. Аналогичные показатели для нормативов достаточности базового (Н20.1) и основного (Н20.2) капиталов существенно не отличаются от приведенных значений.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Для целей расчета взвешенных активов, подверженных кредитному риску, все требования к контрагентам банковской Группы, в соответствии с Инструкцией Банка

России № 139-И, распределяются на следующие категории:

Балансовые активы.

Условные обязательства кредитного характера.

Производные финансовые инструменты.

Балансовые активы, подверженные кредитному риску, в зависимости от степени риска классифицируются на следующие основные виды:

1) Активы I группы риска. Представляют собой балансовые активы с минимальным уровнем кредитного риска и включаются в расчет общей величины взвешенных по риску активов с коэффициентом 0%.

2) Активы II группы риска включаются в расчет общей величины взвешенных по риску активов с пониженным коэффициентом 20%.

3) Активы III группы риска включаются в расчет общей величины взвешенных по риску активов с пониженным коэффициентом 50%.

4) Активы IV группы риска включаются в расчет общей величины взвешенных по риску активов с коэффициентом 100%.

5) Активы V группы риска включаются в расчет общей величины взвешенных по риску активов с повышенным коэффициентом 150%.

6) Кредитные требования, которые включаются в расчет взвешенных по риску активов с повышенными коэффициентами в диапазоне от 110% до 600%.

Условные обязательства кредитного характера представляют собой обязательства произвести выплаты, в случае невыполнения контрагентами своих обязательств перед другими кредиторами либо обязательства банковской Группы предоставить средства на возвратной основе.

Для расчета величины условных обязательств кредитного характера, подлежащих включению в состав взвешенных по риску активов, определяется кредитный эквивалент данных обязательств, который представляет собой оценочную величину возможных кредитных требований к контрагенту по условному обязательству. Указанный кредитный эквивалент подлежит классификации в одну из указанных выше групп для балансовых активов и взвешивается на коэффициент, соответствующий данной группе активов.

В результате, полученный взвешенный кредитный эквивалент, включается в состав взвешенных по риску активов.

Производные финансовые инструменты, включаются в состав взвешенных по риску активов в сумме следующих компонентов:

Текущий кредитный риск, который представляет собой справедливую стоимость ПФИ на дату расчета взвешенных по риску активов;

Потенциальный кредитный риск, который представляет собой оценку возможного увеличения размера текущего кредитного риска в течение срока действия сделки ПФИ.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 Следующая таблица содержит информацию об основных компонентах, взвешенных по риску активов банковской Группы, по состоянию на 01.07.2014 года:

–  –  –

Справочно:

Активы I группы риска составляют 404 997 046 тыс.руб. и подлежат взвешиванию на коэффициент 0%, при определение размера взвешенных по риску активов.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014 На следующей диаграмме представлена структура кредитных требований по классификации, установленной Инструкцией Банка России 139-И, к которым применяются повышенные коэффициенты взвешивания, для целей оценки достаточности регуляторного капитала Группы:

–  –  –

5.4. Требования к регуляторному капиталу с учетом обеспечения.

Для снижения требований к располагаемому капиталу Группа может использовать следующие виды обеспечения:

1) Гарантии (поручительства) и залог долговых ценных бумаг Министерства Финансов Российской Федерации, Банка России, субъектов Российской Федерации, Правительств и Центральных банков иностранных государств, Международных финансовых организаций, Международных банков развития и кредитных организаций-нерезидентов.

2) Заклад долговых ценных бумаг выпущенных участниками банковской Группы.

3) Гарантийный депозит, размещенный заемщиком в кредитных организациях, являющихся участниками банковской Группы.

Инструкция Банка России 139-И устанавливает методологию определения коэффициентов взвешивания активов для целей расчета нормативов достаточности капитала.

ГРУППА ГАЗПРОМБАНКА

Информация о принимаемых Группой рисках, процедурах их оценки, управления рисками и капиталом по состоянию на 01.07.2014

–  –  –

Группа использует консервативный подход к возможности использования обеспечения для снижения требований к капиталу. В связи с этим влияние обеспечения на

Похожие работы:

«ННОУ ИПК «Нефтеюганский корпоративный институт» Опыт разработки программ практического тренинга рабочего персонала Докладчик: Лопатин М.В. – проректор по учебной работе Типовые подходы к обучен...»

«УДК 371 НЕКОТОРЫЕ АСПЕКТЫ ПРОЕКТИРОВАНИЯ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОГО КОНТЕНТА В УСЛОВИЯХ ИНТЕРАКТИВНОЙ МУЗЫКАЛЬНОЙ СРЕДЫ © 2013 Е. В. Бриндукова соискатель каф. методики преподавания музыки и изобразительного искусства e-mail: re...»

«1 МЕЗО-ПРОСТРАНСТВА ГОРОДСКОЙ СРЕДЫ А.В. Крашенинников Московский архитектурный институт (государственная академия), Москва, Россия Аннотация Статья продолжает серию публикаций по когнитивной урбанистике новому научному напр...»

«2. Landa, B.H. Monitoring the health of students in the improvement of the system of physical education [Text] / B.H. Landa // Modern approaches to improving physical education and sports activities of students: proceedings of the 2nd International scientific-practical use. conference. Vladimir, 2013. P. 161-164.3. Lapi...»

«Психическое развитие детей с нарушением зрения. По данным ВОЗ в мире насчитывается 42 млн. слепых и слабовидящих. Причем ежегодно наблюдается увеличение этого показателя, и прирост составляет 3 – 6% в год. Уровень слепоты и слабовидения в России за последнее вр...»

«Божий Суд Ислам в Библии 200 пророчеств! Чудо Ислама в Библии – все библейские знаки народа святых и избранных и Царства Бога – мусульманские!. Или что отвечать мусульманам христианским миссионерам Величайшие знамения триумфа гонимого Ислама в Библии. Иерусалим с храмом –...»

«А. Е. Иванов В ПРЕДДВЕРИИ КАДЕТСКОЙ ПАРТИИ: ВСЕРОССИЙСКИЙ СОЮЗ ДЕЯТЕЛЕЙ НАУКИ И ВЫСШЕЙ ШКОЛЫ Одним из примечательных «произведений» первой русской Революции 1905—1907 гг. являлся Союз союзов — ассоциация (на правах «отделов»...»

«ГИОНАЛ РЕ Ь Ж Н МЕ ОЕ РОССИЙСКАЯ ЛГБТ-СЕТЬ ОБЩ ИЕ ЕН ЕС Т Ж И ВЕ ДВ ННОЕ МОНИТОРИНГ НАРУШЕНИЙ ПРАВ ЧЕЛОВЕКА И ДИСКРИМИНАЦИИ ПО ПРИЗНАКУ СЕКСУАЛЬНОЙ ОРИЕНТАЦИИ ИЛИ ГЕНДЕРНОЙ ИДЕНТИЧНОСТИ В 2014 ГОДУ 2015 год Российская ЛГБТ-сеть Мониторинг нарушений пр...»

«Б А К А Л А В Р И А Т В.Г. ЕГоРоВ, А.В. АБРАмоВ, С.Н. ФЕдоРчЕНКо СРАВНИТЕЛЬНАЯ ПОЛИТОЛОГИЯ постсоветского пространства Допущено УМО по классическому университетскому образованию в качестве учебного пособия для студентов высших учебных заведений, обучающихся по направлению подготовки ВО «Политология» КНОРУС •...»

«§ Травма – основная причина смерти в популяции до 40 лет в Европе § Третья причина смерти во всех возрастных группах после рака и сердечно-сосудистых болезней (к 2020 г. может выйти на второе место) § 3.8 млн. человек погибает ежегодно в мире от...»

«РЕГИОНАЛЬНАЯ ОБЩЕСТВЕННАЯ ОРГАНИЗАЦИЯ ПРОФЕССИОНАЛЬНЫЙ СОЮЗ РАБОТНИКОВ ЗДРАВООХРАНЕНИЯ Г. МОСКВЫ Председателю первичной профсоюзной организации: Рекомендации по организации работы по основным направлениям деятельности П...»

«УТВЕРЖДАЮ Генеральный директор ООО «ТелеНэт Усолье-Сибирское» _ В. А. Парнюк «07» октября 2015 г. ПРЕЙСКУРАНТ НА УСЛУГИ И РАБОТЫ Общества с ограниченной ответственностью «ТелеНэт Усолье-Сибирское» действует с «07» октября 2015 г. Усолье-Сибирское 2015 г. ОБЩИЕ ПОЛОЖЕНИЯ 1.1. В настоящем прейскуранте под Абонентом понимается физическо...»

«С.Г. Андросенко (Академия ГПС МЧС России; e-mail: Green01sa@yandex.ru) ИГРОВОЕ МОДЕЛИРОВАНИЕ ОПЕРАТИВНО-ТАКТИЧЕСКИХ ДЕЙСТВИЙ ПОЖАРНЫХ ПОДРАЗДЕЛЕНИЙ Приведены результаты сравнительного анал...»

«1 Труды МАИ. Выпуск № 88 www.mai.ru/science/trudy/ УДК 629.7.036.22 Интенсивность изображения, как количественная характеристика параметров газового потока Бодрышев В.В.*, Абашев В.М.**, Тарасенко О.С.***, Миролюбова Т.И.**** Московский авиационный институт (национальный исследовательский университет), МАИ, Волоколамское шоссе, 4...»

«Содержание Предисловие.......................................................................... 9 Благодарности.................................................................... 11 Введение........»

«ПАПИРУС ИЗ ДЕРВЕНИ SUMMARY: This study by Eugene Afonasin (Novosibirsk State University) is a first translation of the Derveni Papyrus into Russian. The remains of carbonized upper part of a papyrus roll with a Greek pro...»

«Частное образовательное учреждение высшего образования «Ростовский институт защиты предпринимателя» «01» июля 2016 г. Рекомендована кафедрой таможенного дела протокол № 10 от 19.05.2016 РАБОЧАЯ ПРОГРАММА ДИСЦИПЛИНЫ «Практикум по электронному декларированию» По специально...»

«Договор №_ от.2017 г. на размещение рекламных материалов в сети Интернет ООО «Ариадна», именуемое в дальнейшем Исполнитель, в лице Генерального директора Волчкова А.В., действующего(ей) на основании Устава, с одной стороны, и _ именуемое в дальнейшем «Заказчик», в лице Генерального директора, дей...»

«Все — в укрытие! Пора готовить растения к суровым погодным испытаниям. Чтобы весной не расстраиваться из-за потери любимых цветов или деревьев, необходимо знать и соблюдать основные правила укрытия растений.1. Тепло зимой растения получают только от земли. Чтобы повысить температуру в укрытии, необходимо уменьшить потери тепла почвы с пом...»

«УДК 519.854.2 Гибридный алгоритм решения задачи минимизации суммарного запаздывания для одного прибора c 2006 г. Е.Р. Гафаров Москва, ВЦ РАН Поступила в редакцию.. Аннотация Для NP-трудной в обы...»

«О ДИАЛЕКТИКЕ АБСТРАКТНОГО И КОНКРЕТНОГО В НАУЧНО-ТЕОРЕТИЧЕСКОМ ПОЗНАНИИ Ильенков Э.В. Известно, что абстрактной истины нет, что истина всегда конкретна. С другой стороны, столь же общеизвестно, что абстракци...»

«L TEX, GNU/Linux и русский стиль. A © Е.М. Балдин A L TEX в России Эта статья была опубликована в февральском номере русскоязычного журнала Linux Format (http://www.linuxformat.ru) за 2007 год. Статья размещена с разрешения редакции журнала на сайте http://www.inp.nsk.su/...»

«ПРИМЕРНОЕ КОНКУРСНОЕ ЗАДАНИЕ II ОТКРЫТОГО РЕГИОНАЛЬНОГО ЧЕМПИОНАТА «МОЛОДЫЕ ПРОФЕССИОНАЛЫ» (WORLDSKILLS RUSSIA) СМОЛЕНСКОЙ ОБЛАСТИ КОМПЕТЕНЦИЯ «ВЕБ – РАЗРАБОТКА» Смоленск, 2017 г. II Открытый региональный чемпионат «Молодые профессионалы» (WORLDSKILLS RUSSIA) Смоленская область, 2017 Компетенция...»

«ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ «РОССИЙСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ СОЦИАЛЬНЫЙ УНИВЕРСИТЕТ» УТВЕРЖДАЮ И.о. проректора по научной работе А.Н.Малолетко...»








 
2017 www.pdf.knigi-x.ru - «Бесплатная электронная библиотека - разные матриалы»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.